伊朗稱無計劃在多哈與美方會面，重申将控制霍爾木茲海峽通行。日元兌美元隔夜觸及40年低點，幹預猜測升溫。中國周二将公布6月PMI，預計制造業小幅擴張。

隔夜要點

· 美伊局勢較周末緩和、科技股超跌反彈，推動美股全線上行，道指創曆史收盤新高；市場消化中東局勢對通脹預期的擾動，并等待美國就業數據指引，以評估美聯儲政策路徑，歐美債市收益率普遍小幅回升；在美國經濟韌性、加息預期及AI熱潮持續吸引資金流入的支撐下，美元雖小幅回落，但仍徘徊13個月高位附近，日元盤中則跌至1986年以來新低；美伊沖突凸顯停火仍存脆弱性，油價繼續反彈，但霍爾木茲海峽運輸有望維持正常，漲幅受到一定制約；黃金則因油價回升推升通脹與利率預期而承壓回落，避險需求進一步降溫。

國際新聞

· 伊朗副外長表示，沒有計劃在多哈與美方會面，無論阿曼是否參與，德黑蘭決心繼續控制霍爾木茲海峽的海上交通。

· 美國最高法院推翻一項已有91年曆史的判例，同意擴大總統解職高級政府官員的權力，但美聯儲官員例外，最高法院裁定美聯儲理事庫克暫時可以繼續留任。

· 美國民主黨取得罕見勝利，最高法院允許郵寄選票在選舉日後送達，意味着全美30個州實施的郵寄選票寬限期制度将得以保留。

· 日元兌美元觸及1986年以來最低水平，令交易員高度警惕日本當局可能入市幹預。

· 歐洲央行行長表示，歐洲經濟面對外部沖擊的韌性正在增強，受到的影響更加可控。

· 英國下任首相熱門人選伯納姆表示，如若當選，将遵守現行财政規則，并力推經濟複興及地方分權，成立一個名為“北方唐甯街10号”的機制。

· 城堡證券認為，投資者低估美聯儲主席沃什的抗通脹決心，或拖累風險資産表現。摩根大通策略師指出，當前10年期美債收益率未充分反映進一步加息的可能性。

· 韓國政府表示，将力争在2030年李在明總統任期結束前建成新的芯片産業集群。

大中華新聞

· 中國周一将公布6月官方PMI數據，預計制造業PMI小幅上升，非制造業PMI料跌破榮枯線。

· 至少十餘家中資金融機構據悉近日啟動信用債持倉排查，以識别持倉債券發行主體的潛在評級下調風險。

· 央視：中國總理李強周一主持召開國務院常務會議，稱要推動進出口平衡發展，加大信貸信保等支持

· 中國政府發布一份五年規劃藍圖，計劃推進人工智能“全學段教育”，使其成為每名學生都應具備的核心能力。國務院要求各地将這項政策落到實處。

· 中國和歐盟舉行貿易投資磋商機制首次會議，同意建立聯合監測機制。歐盟貿易專員表示，将力争在10月截止日期前就貿易問題取得實質性進展。

· 上周在美上市新興市場股票和債券ETF繼續吸金，中國市場連續第六周遭撤資，創年内最長紀錄。

商品及外彙市場

· 金價走低，除美伊和談之外，交易員還在評估美聯儲采取鷹派立場背景下美國的貨币政策前景。

· 原油期貨反彈，美伊暫停相互攻擊但霍爾木茲海峽通行放緩。

· 日元兌美元觸及1986年以來最低水平，彭博美元指數回落，引發對日本當局可能入市幹預的猜測。

财報和經濟數據焦點

· 美國6月芝加哥PMI（前值：62.7，預測值：58.1）

· 美國5月JOLTs職位空缺（前值：761.8萬人，預測值：730萬人）

來源：金馬資本管理(香港)有限公司

作者：Terry Chow

校對：Penny Yang